Drengen Freddy er arvtager i en familie af stolte varulve, og han er overbevist om, at han nok skal blive den mest frygtindgydende varulv af dem alle. Freddy får sig dog noget af en overraskelse, da han til sin første “forulvning” forvandles til en frygtindgydende…PUDDELHUND. Det ser ikke godt ud for Freddy, men flokkens ældste giver ham chancen for at bevise, at han har en varulvs hjerte inden næste måneopgang. Hvis han ikke lykkes, vil han blive smidt ud af flokken for altid. Hjulpet på vej af en uventet allieret i form af gadehunden Batty, kaster Freddy sig ud i et vildt eventyr for at bevise, at han – under hans nuttede ydre – stadig er 100 % ulv!